Pénzügyi Fogalomtár

A vállalkozásba befolyó és abból kiáramló pénz tényleges mozgása egy adott időszakban. Nem a könyvelési bevétel, hanem a valódi pénzmozgás. Pozitív cash flow azt jelenti, hogy több pénz jött be, mint amennyit kiadtál. Egy vállalkozás lehet nyereséges és mégis cash flow problémás, ha a bevételek lassan folynak be, de a kiadások azonnal esedékesek.

Az a bevételi szint, amelynél a vállalkozás sem nyereséget, sem veszteséget nem termel. Minden forint bevétel e fölött nyereség. A fedezeti pont ismerete segít meghatározni, hány terméket, hány projektet, hány munkaórát kell eladni ahhoz, hogy a vállalkozás "nullán legyen". Ez az árazási döntések egyik legfontosabb kiindulópontja.

Egy adott pillanatban rögzített pénzügyi kép a vállalkozásról. Két oldala van: az eszközök oldala (mit birtokol a vállalkozás) és a források oldala (honnan van ez finanszírozva, saját tőkéből vagy idegen forrásból). A mérleg mindig egyensúlyban van: eszközök = saját tőke + kötelezettségek.

Megmutatja, hogy egy adott időszakban (általában egy év vagy negyedév) mennyit keresett a vállalkozás. Bevételekből levonja a különböző költségeket, és megkapjuk az adózás előtti eredményt. Fontos különbség a mérlegtől: az eredménykimutatás egy időszakot mutat, a mérleg egy pillanatot.

Kamat, adó, értékcsökkentés és amortizáció előtti eredmény. Bonyolultnak hangzik, de lényege egyszerű: megmutatja, mennyit keres a vállalkozás a finanszírozási és adózási terhek nélkül. Jól összehasonlíthatóvá teszi a különböző vállalkozásokat, mert kiszűri a finanszírozási struktúra különbségeit.

A vállalkozás képessége arra, hogy rövid távú fizetési kötelezettségeit teljesítse. Egy likvid vállalkozásnak van elegendő készpénze vagy könnyen pénzzé tehető eszköze ahhoz, hogy a számlák esedékességekor fizessen. A likviditás nem azonos a nyereségességgel: lehet egy vállalkozás nyereséges, de illikvid, ha a pénze "bent van" kintlevőségekben vagy készletekben.

Az az összeg, amely egy termék vagy szolgáltatás eladásából a változó költségek levonása után marad, és a fix költségek fedezésére, majd nyereségre fordítható. Ha egy projekt bevétele 100 000 Ft, és a közvetlen költségei 40 000 Ft, akkor a fedezeti hozzájárulás 60 000 Ft. Ebből kell fedezni a rezsi, az iroda, az eszközök költségét.

Return on Investment, vagyis a befektetés megtérülése. Megmutatja, hogy egy befektetett összeg mekkora hozamot termel. Ha 200 000 Ft-ot fektetsz egy eszközbe, és az 300 000 Ft többletbevételt hoz, akkor a ROI 50%. Segít összehasonlítani különböző beruházási lehetőségeket, és eldönteni, melyik éri meg jobban.

Az árbevétel a termékek és szolgáltatások értékesítéséből származó összeg. A bevétel tágabb fogalom, beletartozhat minden egyéb jövedelem is (pl. kamatbevétel, támogatás). Vállalkozói szempontból az árbevétel az, amit az ügyfelektől kapsz a munkádért. Ebből kell fedezni minden költséget, és ami marad, az a nyereség.

Fix költségek azok, amelyek akkor is fennállnak, ha nem dolgozol: iroda, biztosítás, szoftver előfizetések. Változó költségek azok, amelyek az elvégzett munkával arányosan változnak: anyagköltség, alvállalkozói díjak. Ezt a különbséget érteni kell az árazáshoz, a fedezeti pont számításához és a vállalkozás skálázhatóságának megítéléséhez.

Azok az összegek, amelyeket az ügyfelek tartoznak neked, mert a számlát már kiállítottad, de az ügyfél még nem fizetett. A kintlevőség könyvelési szempontból bevétel, de cash flow szempontból még nem pénz. Nagy kintlevőség-állomány likviditási problémát okozhat akkor is, ha a vállalkozás papíron nyereséges.

Egy tartós eszköz (gép, számítógép, jármű) értékének fokozatos leírása a könyvelésben. Ha veszel egy 600 000 Ft-os laptopot, és 3 évig használod, akkor évente 200 000 Ft amortizációt számolsz el. Ez könyvelési tétel, nem tényleges kiadás, de befolyásolja az adóalapot és az eredménykimutatást.